大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

周四(6月10日)欧市盘中,美元指数微涨0.1%至90.28,现货黄金自日高走低13美元至1876美元/盎司,10年期美债收益率继续在1.5%下方震荡。目前来看,在晚间美国重磅数据公布前,谨慎气氛笼罩下的市场暂时处于平静状态。

今晚20:30,美国劳工部将公布5月消费者物价指数(CPI)和美国至6月5日当周初请失业金人数,其中前者无疑是今晚全球金融市场的焦点所在。

大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

该数据发布之际,正值投资者激烈争论物价上涨的回升是暂时的还是更持久的,如果是后者,美联储将被迫放弃宽松政策。而CPI数据可以就美联储何时开始讨论缩减货币刺激措施提供更明确的信号。

从时间点看,今晚的CPI通胀数据也将是美联储6月17日货币政策会议前最后一批重量级的经济数据之一,其表现很可能将成为届时美联储货币政策会议时的重要决策依据。

数据显示,美国4月CPI年率上升4.2%,不仅远超美联储2%的目标,也超过市场预期3.6%,创下2008年9月以来最大增幅。同时,美国4月核心CPI年率也大增3%,创下1996年1月以来最大增幅。

美国通胀数据在4月迈入“4时代”的现实,令不少业内人士对5月CPI会否马不停蹄迈入“5时代”,感到忐忑不安。

目前市场预计美国5月未季调CPI年率将同比上涨4.7%,高于前值4.2%,这将是2008年秋季能源价格飙涨推高通胀以来的最高水平。不过,预计CPI月率环比增幅将从0.8%降至0.4%。

核心CPI也有类似的预期——美国5月未季调核心CPI年率预计将从3%上升至3.5%,这将是1993年来最快的年度增幅。核心CPI月率预计从0.9%下降至0.4%。

大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

金股债汇市场静候数据出炉

在CPI数据出炉前,美元指数和美债收益率近期均出现承压。

本周二(6月9日),10年期美债收益率自5月7日以来首次跌破1.5%,盘中稍早一度低见1.472%,创近1个月新低。美元指数则继续呈现拉锯走势,在90关口附近的低位运行。

大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

分析认为,如果美国5月CPI数据较市场预期更加强劲,那么美联储可能会加快缩减购债规模,这将提振美元,并对其它主要货币构成打压。

同时,如果数据表现一如预期强劲或超出预期,10年期美债收益率近几个交易日的跌势或将终止,或至少暂时不会再延续下去。而如果CPI的表现不及市场预期,那么已经跌破1.5%重要整数关口的收益率走势,或面临进一步破位下行的风险。

大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

此外,近期美国国债需求强劲也进一步助推了收益率的跌势。本周的3年期、10年期国债发行结果,以及5月最后一周的2、5、7年期国债发行结果,显示了一级市场对美国国债的持续需求。

如果通胀数据未能使美元反弹,美国国债标售出现问题可能会在短期内起到提振作用。对其中一次或多次标售的需求不佳,可能会推高美国国债收益率,并可能提振美元指数。(北京时间周五凌晨01:00,美国财政部标售240亿美元30年期国债,请留意。)

现货黄金日内继续窄幅震荡,目前交易在1880美元附近,今日的美国通胀数据可能会打破近几日的盘整格局。对其而言,如果通胀数据过高,加速美联储收紧政策的预期,那么金价可能要下跌了。

大行情一触即发!美国5月CPI恐再次爆表 黄金、美元能否借机破位?

对于股市而言,温和的通货膨胀是件好事,尤其是对那些可以通过提高商品价格,来应对成本上升压力的公司来说。然而,当通胀变得过热并侵蚀利润率时,这就将可能变成一场灾难。

周三美国股市小幅收低,盘中在平盘上下拉锯,市场人士正等待通胀数据以寻找美联储可能何时收紧其鸽派货币政策的线索。

Lazard资产管理公司美国股市主管Ron Temple表示,“短期数据还无法告诉我们通胀走高是否会是暂时的,要弄清物价上涨是否只是暂时的,可能还需几个月时间。”不过他也承认,远高于预期的火爆CPI数据,将对股票和债券市场构成负面影响。

另外,与美国5月CPI同一时间公布的还有美国至6月5日当周初请失业金人数,市场预期将进一步减少至37万人,前值为38.5万人。如果两个数据都比预期强劲,那么市场将掀起新一轮美联储缩债的炒作。

免责声明:文章中操作建议仅代表第三方观点与本平台无关,投资有风险,入市需谨慎。据此交易,风险自担。

继续阅读
现货黄金
金价
黄金
一键安装金投网APP 阅读更流畅

猜你喜欢

美元泛滥高通胀来临 黄金期货短线回落
美元泛滥高通胀来临 黄金期货短线回落
APP精选 黄金期货 昨天
今日现货黄金价格走势分析(2021年6月17日)
今日现货黄金价格走势分析(2021年6月17日)
APP精选 现货黄金资讯 昨天
黄金走势最新预测:国际金价或已在千八上方附近止跌
黄金走势最新预测:国际金价或已在千八上方附近止跌
APP精选 国际黄金 昨天
美联储释放鹰派信号 黄金价格守在千八上方
美联储释放鹰派信号 黄金价格守在千八上方
APP精选 金市时讯 昨天
百利好:美联储没怎么变 投资者一直在变
APP精选 机构评论 昨天
王铭鑫:美联储举刀扼杀黄金多头!晚间初请有望再探1800
APP精选 机构评论 昨天
外汇行情 外汇汇率 人民币汇率查询 工商银行网点 信用卡怎么办理
期货开户 黄金期货开户 股票开户 白银期货开户